东山精密：光芯片自研自产成本占比低，已在中国台湾布局产能应对原产地政策变化

10月8日，东山精密（002384.SZ）在投资者关系活动中回应了近期市场流传的“65%美国原产物料比例”传闻。公司表示，该比例属于非官方市场传闻，并非监管机构正式发布或生效的政策要求，目前暂未对公司生产经营产生影响。

东山精密介绍，公司光模块业务使用的部分光芯片为自研自产，占光模块整体BOM成本的比例不超过10%，其余大部分物料采购可更好适配原产地比例要求，整体合规空间充足。公司已在中国台湾地区布局产能，未来不排除在美国布局产能，以满足潜在的原产地认定要求。

针对政策变化的应对，东山精密表示，公司已在多区域布局生产能力并持续构建多元化供应链。若相关政策调整落地，中国台湾地区产能有望适用豁免安排；公司还可通过调整生产布局、优化供应链结构等方式适配政策变化。

在业务进展方面，东山精密称，自收购索尔思光电以来，光模块业务客户导入成效逐步显现。目前全球AI算力需求持续增长，光模块行业整体需求保持旺盛，800G光模块仍是市场主流产品，1.6T产品正逐步起量。公司同时推进上游核心物料供应链保障，DSP物料供应整体可控。公司光模块业务和AI PCB业务目前已覆盖主流AI云厂商，AI PCB业务整体景气度高于此前预期。

10月8日收盘，东山精密报收150.66元，跌10.00%。